‼️НЕФТЯНКА: СРАВНИВАЕМ ВСЕ КОМПАНИИ СЕКТОРА (4/4).
Рынок нефти цикличен. Нефтяные компании лучше покупать на лоях цикла, во время падения цен на нефть, кризисы, в моменты паники
Сейчас МЫ ЯВНО НЕ НА ЛОЯХ ЦИКЛА, идей в нефтянке по текущим нет. Время удерживать уже имеющиеся позиции, может реинвестировать дивиденды и быть готовым к продаже, если конъюнктура ухудшится.
⛽️ $ROSN (Роснефть).
Единственный наращивающий добычу нефтяник. ВОСТОК ОЙЛ решит проблемы старых месторождений. Дивиденды будут расти. За 12 месяцев может выйти 60 рублей на акцию.
‼️МОЖНО БРАТЬ В ДОЛГОСРОЧНЫЙ ПОРТФЕЛЬ, вопрос точки входа.
⛽️ $BANE (Башнефть).
Одна из самых дешевых нефтяных компаний на рынке с огромным потенциалом. Минус - материнская Роснефть выводит деньги в обход дивов.
☝️Можно спекулировать под дивы и историю повышения pay out (% выплат дивов от прибыли).
Если будем брать - напишем! 😉
⛽️ $SIBN (Газпромнефть).
Газпром - материнская компания постоянно поднимает деньги дивидендами.
👉Уже выплатили 61% прибыли и МОГУТ ДАТЬ ЕЩЁ БОЛЬШЕ!
Минус - акцию сильно разогнали. Увольняют эффективных менеджеров.
Обходим стороной, по текущим точно неинтересна.
⛽️ $SNGSP (Сургут-П).
До цели ₽70 осталось совсем немного, но на объявлении дивидендов акции могут взлететь и сильнее!
☝️Можно спекулировать в годы, когда курс бакса сильно меняется.
⛽️ $LKOH (Лукойл).
Самые большие постоянные дивы на рынке, на понижении ставки еще подрастем. Может быть выкуп и это позитив, но большая часть идеи уже отыграна. Не ждем «ИКСОВ» тут и готовимся скоро эту идею закрывать.
‼️РАЗВИТИЯ у компании НЕТ. В долгосрок лучше Роснефть.
⛽️ $TATN (Татнефть).
Компания развивается, переработка у неё растёт, платит хорошие дивиденды. Но и выросла прилично - мы сделали +100% за 9 месяцев с учётом дивидендов.
👉Держим, ждем дивы, но по текущим НЕ БЕРЁМ!
––––––––––––––––––––––––––
Такой сектор нефтянки и наше мнение по всем компаниям.
Надеюсь, был полезен. 🤝❤️
13
Нравится
Не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией
Читайте также
4 комментария
Ваш комментарий...
Согласна с комментарием, роста за 8 месяцев нет, не большие взлёты и по факту падение, в отличие от других нефтяных компаний, думаю такая стратегия самой Роснефти, либо государства, Газпром 1,5 года назад 182р был, сейчас 154р, народ покупает и только теряет на этом, крупняк конечно зарабатывает, но хомякам лучше на эту рекламу не вестись...
Нравится
1
Своровал чужой пост.
Вот оригинал https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/PROFIT_Official/2a6645e6-6f3d-4b82-8baa-7608702bec7b?utm_source=share
Нравится
1
Пульс учит
Обучающие материалы об инвестициях от опытных пользователей
Proinvest_q
101 подписчик • 34 подписки
Портфель
до 5 000 000 ₽
Доходность
+51,37%
Еще статьи от автора
18 мая 2024
🍏Отчет Магнита MGNT
✔️За весь 2023 год общая выручка составила 2,54 трлн рублей (рост на 8,2% г/г).
🔼Чистая розничная выручка выросла на 9,1% г/г до 2,51 трлн рублей. LFL-продажи выросли на 5,5% г/г (рост ниже общего уровня инфляции по стране).
🔼Чистая прибыль выросла – на 94% г/г до 66,1 млрд рублей.
➡️Отчет не супер-сильный с точки зрения динамики выручки и LFL. В этом плане отчитались заметно хуже 🍏X5 Retail, у которого динамика LFL составила +9,6%.
✅Зато показали почти двукратные темпы по прибыли. Это связано с более медленным увеличением основных расходов (себестоимость +8% г/г, SG&A +3% г/г), а также с ростом процентных доходов (+82% г/г до 24,2 млрд рублей) и курсовых разниц (прибыль 8,2 млрд рублей против убытка 333,3 млн годом ранее). Из-за характерной для отрасли низкой чистой рентабельности это задействовало эффект операционного рычага, что и привело к удвоению прибыли. Ну и в первую очередь из-за низкой базы.
‼️Отчет укрепляет в мысли, что после дивидендов надо сокращать позицию или полностью менять ее на другого ритейлера. Основная идея по компании уже отработала. Выкуп на 67 млрд рублей завершен, значительного дисконта в котировках больше нет, FWD P/E = 12,2х (-15% к среднеисторическому). 9 Р/E с учетом погашения акций.
💸С другой стороны, сохраняются солидные дивидендные перспективы. В ноябре 2023 выплатили 412 рублей на акцию из нераспределенной прибыли прошлых лет. А следующая выплата может быть рекордной. Консенсус рынка - примерно 1000 рублей на акцию. Анонс возможен уже в ближайшие месяцы. Сейчас Магнит это слабый ритейлер, но сильная дивидендная корова.
🔖Пока что MGNT обладает важнейшим преимуществом перед X5 Retail - это дивиденды и отсутствие инфраструктурных рисков, связанных с переездом. Как только 🍏$FIVE завершит редомициляцию, а Магнит объявит дивиденды, будe думать над ротацией капитала.
А что думаете вы❓
Оставляем Магнит-👍
Перекладываем в X5- ❤️
Держим оба ритейлера- 🔥
17 мая 2024
⭐️На акции каких золотодобытчиков стоит обратить внимание❓
✅Цены на золото в апреле обновляли рекорд за рекордом, но потом скорректировались. Тем не менее, большинство аналитиков считают, что золото среднесрочно продолжит дорожать. А вместе с ним имеют хорошие шансы для роста и акции золотодобытчиков.
🔖На акции каких российских компаний по добыче золота, по мнению “Альфа-Банка”, сейчас стоит обратить своё внимание❓
⛏Полюс PLZL
✔️Рекомендация: “Покупать”
✔️Цена на год: 16550 рублей
✔️Потенциал роста: 18,6%
➡️Компания Полюс показала хорошие результаты за 2023 год, и при этом она остаётся одним из самых эффективных золотодобытчиков в отрасли. По прогнозам Полюса, в 2024 году полная себестоимость на унцию (затраты на добычу и реализацию) составит $450–500 — это отличные показатели для финансовых результатов.
📍Помимо этого, в 2027 году у Полюса должно заработать крупное месторождение Сухой Лог, и производство компании может вырасти до 5 млн унций с текущих 2,7–2,8 млн унций. Это позволит Полюсу войти в топ-3 мировых производителей золота🥉
⛏Южуралзолото UGLD
✔️Рекомендация: “Покупать”
✔️Цена на год: 1,64 рубля
✔️Потенциал роста: 63,7%
✅Южуралзолото является одним из крупнейших российских золотодобытчиков, причём его показатели быстро растут. Пик капитальных затрат позади, а к 2026 году добыча компании, по прогнозам аналитиков, может увеличиться на 66% по сравнению с 2022 годом
💸Интерес инвесторов к акциям Южуралзолота также поддержат и будущие дивиденды: компания планирует выплачивать не менее 50% от своей скорректированной чистой прибыли. Эксперты ожидают, что первую рекомендацию по дивидендам компания может объявить уже в этом квартале.
❗️Есть и другие представители золотодобытчиков на российском рынке акций. Например, 📀Полиметалл POLY и ⛏Селигдар SELG Но в силу определённых причин, в данный момент я не отношу эти акции к фаворитам отрасли.
Вы держите золотодобытчиков❓
Да-👍
Нет-❤️
Думаю-🔥
17 мая 2024
5️⃣Газпром: дыра в балансе, но кого это волнует?! GAZP
Тему национального достояния нужно добить, вот что я увидел в отчёте:
👉630 млрд руб. убытка «Газпрома» в 2023, когда в 2022 прибыль составила 1,226 трлн руб.
При этом скорректированная прибыль составила около 740 млрд руб. Для компании с выручкой 8,54 трлн руб. это очень мало!!!
Да, при желании можно заплатить около 15 рублей по див. политике, но что тогда станет с долгом компании?
😢На долге остановлюсь поподробнее. ND/EBITDA уже больше 2,5. А значит у СД компании есть законное право “зажать” выплату.
С таким долгом и первым убытком за 25 лет компания входит в сложный для себя период:
1) Нужно вновь вкладывать большие деньги на новые проекты. Старый бизнес разрушился, а построить трубу в Китай не так уж и дёшево.
2) Нужно рефинансировать долг. Текущих денежных потоков не хватит, чтобы его гасить, а валютные займы под 2-3% в год больше недоступны. Придётся брать в рублях по 16%+
‼️Но шортить не рекомендую! Новости о дивидендах могут сделать с котировками что угодно, многие покупают дивидендную доходность, а не бизнес.
Газовому гиганту нужно меняться, иначе плохой конец неизбежен. Как минимум, можно поработать над растущей ЗП топов при ухудшении результатов😁 А в свой портфель я эту бумагу добавлять не буду ещё доооолго...