Форум об облигации МТС выпуск 002P-01

ФЛОАТЕРЫ, привязанные к RUONIA (без ОФЗ, по ним отдельный пост будет) ЧАСТЬ 3️⃣ ✅ РЖД 1Р-26R 🔎 $RU000A106K43 🪙 Купон: RUONIA + 1,3% 🗓️ Выплаты: 12 🚨 "Квал": Нет 🆎 Рейтинг: ААA 💰 Ближайший купон: 17,37% (14,54₽) 21 марта ✅ СОПФ (ИО) 6 🔎 $RU000A106P97 🪙 Купон: RUONIA + 1,3% 🗓️ Выплаты: 4 🚨 "Квал": Нет 🆎 Рейтинг: ААА 💰 Ближайший купон: 30 мая 🔸 предыдущий купон: 16,76% (41,78₽) ✅ Норильский никель БО-09 🔎 $RU000A1069N8 🪙 Купон: RUONIA + 1,3% 🗓️ Выплаты: 4 🚨 "Квал": Нет 🆎 Рейтинг: ААА 💰 Ближайший купон: 22 мая 🔸 предыдущий купон: 16,69% (41,62₽) 21 февраля ✅ Газпром нефть 003Р-07R 🔎 $RU000A107605 🪙 Купон: RUONIA + 1,3% 🗓️ Выплаты: 4 🚨 "Квал": Нет 🆎 Рейтинг: ААА 💰 Ближайший купон: 7 мая 🔸 предыдущий купон: 16,45% (41,02₽) 6 февраля ✅ Газпром капитал 07 🔎 $RU000A106375 🪙 Купон: RUONIA + 1,3% 🗓️ Выплаты: 4 🚨 "Квал": Нет 🆎 Рейтинг: ААА 💰 Ближайший купон: 10 апреля 🔸 предыдущий купон: % (39,14₽) 10 января ✅ Газпром капитал 002Р-11 🔎 $RU000A107ET1 🪙 Купон: RUONIA + 1,3% 🗓️ Выплаты: 4 🚨 "Квал": Нет 🆎 Рейтинг: ААА 💰 Ближайший купон: 19 марта ✅ Газпром капитал 002Р-12 🔎 $RU000A107T27 🪙 Купон: RUONIA + 1,3% 🗓️ Выплаты: 4 🚨 "Квал": Нет 🆎 Рейтинг: ААА 💰 Ближайший купон: 20 мая ✅ РЖД 1Р-27R 🔎 $RU000A106VV3 🪙 Купон: RUONIA + 1,25% 🗓️ Выплаты: 12 🚨 "Квал": Нет 🆎 Рейтинг: ААА 💰 Ближайший купон: 16,98% (14,42₽) 17 марта ✅ Газпром капитал 002Р-09 🔎 $RU000A107050 🪙 Купон: RUONIA + 1,25% 🗓️ Выплаты: 4 🚨 "Квал": Нет 🆎 Рейтинг: ААА 💰 Ближайший купон: 9 апреля 🔸 предыдущий купон: % (38,94₽) 9 января ✅ Газпром капитал 002Р-10 🔎 $RU000A107084 🪙 Купон: RUONIA + 1,25% 🗓️ Выплаты: 4 🚨 "Квал": Нет 🆎 Рейтинг: ААА 💰 Ближайший купон: 9 апреля 🔸 предыдущий купон: % (38,94₽) 9 января ✅ МТС 002Р-02 🔎 $RU000A1078S8 🪙 Купон: RUONIA + 1,25% 🗓️ Выплаты: 4 🚨 "Квал": Нет 🆎 Рейтинг: ААА 💰 Ближайший купон: 22 мая 🔸 предыдущий купон: % (41,5₽) 21 февраля ✅ МТС 002Р-01 🔎 $RU000A1075E4 🪙 Купон: RUONIA + 1,25% 🗓️ Выплаты: 4 🚨 "Квал": Нет 🆎 Рейтинг: ААА 💰 Ближайший купон: 2 мая 🔸 предыдущий купон: % (40,39₽) 30 января ✅ РЖД 001Р-28R 🔎 $RU000A106ZL5 🪙 Купон: RUONIA + 1,2% 🗓️ Выплаты: 12 🚨 "Квал": Нет 🆎 Рейтинг: ААА 💰 Ближайший купон: 17,02% (14,46₽) 8 апреля ‼️‼️ "Квал": Нет / Да ‼️‼️ ❗ Если бумага изначально предназначена для всех, брокер может самостоятельно ограничить ее доступность только для квалов. ❗ У меня статус квала и т.к. мне доступны все бумаги, я не понимаю - для квалов бумага или нет. Если сомневаюсь, то проверяю у другого брокера. ❗ Первым стараюсь указывать, как в Тинькофф. ‼️ Если есть неточности, пишите, исправлю, если будет ещё такая возможность.

📱 МТС ПОДРОБНО $MTSS Разобрала одну из основных телекоммуникационных компаний РФ. Что в обзоре? ▫️Динамика активов, капитала и чистого долга за 16 лет; ▫️Финансовые результаты за 2023 год; ▫️Структура выручки; ▫️Динамика финансовых результатов и дивидендов за 16 лет; ▫️Справедливая цена, исходя из динамики результатов; ▫️Прогнозы прибыли на 2024-2025 гг; ▫️Прогноз дивидендной доходности на 2023-2025 гг; ▫️Прогноз целевой цены на 2024-2025 гг; ▫️Мультипликаторы и их динамика за 16 лет; ▫️Средние показатели окупаемости за 16 лет; ▫️Список всех облигаций МТС и их доходность; ▫️Таблица с прогнозами прибыли, дивидендов и целевых цен по компаниям: МТС и Ростелеком. Чтобы посмотреть анализ компании, нужно открыть скриншоты — все бесплатно. ➡️ Аналогичный анализ Ростелекома лежит тут: https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/NataliaBaff/102e7205-e25d-4bfe-b870-5efcf9af5b15?utm_source=share $RTKM $RU000A1078S8 $RU000A1075E4

📱 МТС: результаты 2023. Прибыль растёт, но и долги тоже Компания МТС опубликовала результаты по МСФО за 4 кв. 2023 года и за весь 2023 год. 📲МТС — один из ведущих телеком-операторов в России и Беларуси, предоставляет услуги мобильной связи, передачи данных, доступа в интернет, ТВ-вещания. Мобильной связью МТС пользуется более 80 млн абонентов. Компания имеет диверсифицированный бизнес: через МТС Банк с 3 млн активных клиентов оказываются финансовые и банковские услуги, МТС AI разрабатывает инновационные IT-решения. В активы компании входит онлайн-кинотеатр KION с 3,5 млн клиентов. МТС предоставляет услуги в более чем 200 городах РФ, охвачено более 10 млн домохозяйств. 📊Основные результаты по МСФО: ● Выручка: 606 млрд руб. (+13,5% г/г) ● OIBDA: 234,2 млрд руб. (+6,4% г/г) ● Чистая прибыль: 54,6 млрд руб. (+67,5% г/г) ● FCF (без учета банка): 44,8 млрд руб. (+20,4% г/г) ● Чистый долг: 441 млрд руб. (+14,9% г/г) ● Чистый долг/OIBDA: 1,9х (1,7х на конец 2022 г.) Плюсы и минусы из отчета МТС: ✅Выручка за 2023 год выросла на 13,5%, до 606 млрд рублей. Неплохой рост, который даже смог смог обогнать инфляцию (по крайней мере, официальную) за последний год. Темпы роста доходов компании находятся на историческом максимуме на данный момент. ✅Чистая прибыль взлетела почти на 67,5% год к году. Вроде бы всё супер, но рано обольщаться. В основном сказался эффект низкой базы 2022 года. А в 2021 году чистая прибыль МТС составила 63,5 млрд. руб, и к этим значениям компания пока не вернулась. ✅Свободный денежный поток увеличился на 20% до 44,8 млрд руб. Эта цифра не учитывает результаты МТС-банка, который готовится к выходу на IPO. Данный показатель меня как инвестора особенно радует: раз есть денежки, значит почти гарантированно будут и дивиденды. 🔻Знаменитый долг МТС продолжает расти, за год он распух ещё на 15% и составил уже 441 млрд руб. Показатель Чистый долг/OIBDA тоже медленно увеличивается. Вроде пока не критично, но тенденция всё больше настораживает. «Наши бизнес-направления показывают стабильный рост, количество клиентов экосистемы в 2023 году превысило 15 млн человек. Заметный вклад в прирост выручки вносит вертикаль „Финтех“. Она развивается как один из ключевых драйверов экосистемы, создавая лучшие цифровые сервисы на розничном рынке финансовых услуг», — рассказал президент МТС В. Николаев. 👉Количество пользователей экосистемы МТС подросло на +11,9% до 15,1 млн человек. МТС успешно максимизирует выручку на одного клиента, а развлекательные сервисы типа KION, «МТС Музыка» и «Строки» пользуются довольно высоким спросом. 📱Выводы по отчету МТС 👍Отчёт получился лучше ожиданий рынка и моих собственных. Исходя из цифр, можно сделать вывод, что компания успешно преодолела трудности прошлого года. На балансе приличное количество кэша, что с вероятностью 99% позволит МТС заплатить традиционно высокие дивиденды (рынок ожидает 30-35 руб. на акцию). ⚠️Из минусов - ожидаемо продолжает расти и так немаленький долг. Пока что долговая нагрузка вполне приемлемая (Чистый долг/OIBDA ниже 2x), но в случае падения выручки МТС может оказаться в затруднительном положении, особенно в условиях высоких кредитных ставок. 📲В пресс-релизе МТС также указано, что компания завершила первые испытания собственной базовой станции в реальных условиях, и в 2024 году первые 100 устройств заработают на сети оператора. 💼Кстати, МТС - единственная компания из индекса, которая так и не закрыла прошлый дивгэп. Я продолжаю удерживать свою относительно небольшую позицию по МТС в ожидании хороших дивидендов и переоценки акций после их объявления. 📍ТОП 10 акций для покупки в 1 полугодии 2024 по мнению КИТ-Финанс: https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/Sid_the_Sloth/19bad99c-4fee-4942-9b26-5d3bdcb665bf/ 🔔 Все обзоры и сделки - в профиле!☝️ $MTSS $RU000A105ZP8 $RU000A1078S8 $RU000A1051U1 $RU000A1075E4 $RU000A100HU7 $RU000A104WJ1 $RU000A100A66 $RU000A101FH6 $RU000A107456 #sid #mtss #обзор #прояви_себя_в_пульсе #хочу_в_дайджест #пульс_оцени

#обзордня #corpbonds #okobonds  ОБЗОР ДНЯ 🗓 05 МАРТА               💲Курс доллара на завтра 91,16 (-0,20%)         ‼ Завтра  Икс5 AAA(RU) проведёт сбор заявок в выпуск 003Р-04 с офертой через 2,5 года. Купон ежеквартальный, ориентир  находится на уровне значения КС + спред не более 140 б.п. Интерес участия: ⭐⭐⭐    Минфин на аукционе предложит ОФЗ 26244 и 26207 🆕 Размещения                     Новотранс на сборе заявок в выпуск 001Р-05 установил купон на уровне 14,25% годовых, увеличив объём размещения с 5 млрд. до 10 млрд.руб.               Новые технологии 19 марта проведут сбор заявок в новый выпуск БО-03 с офертой через 2 года. Купон ежемесячный, ориентир не выше 16,25% Агрофирма "Рубеж" 12 марта начнёт размещение выпуска 001Р-02 сроком обращения 5 лет. Ежеквартальный купон 18,5% годовых 🅾 Отчёты      Агрофирма Рубеж (РСБУ, 9м 2023)   Выручка: 1,45 млрд.руб. (+54%)   Чистая прибыль: 68 млн.руб. (-38%) МТС (МСФО, 2023)   Выручка: 606 млрд.руб. (+13,5%)   Чистая прибыль: 54 млрд.руб. (+67,5%) $RU000A1078S8 $RU000A1075E4 $RU000A1051T3    Аэрофлот (МСФО, 2023)   Выручка: 612 млрд.руб. (+48%)   Чистый убыток: -14 млрд.руб. (-50,4 млрд. в 2022г.) $RU000A103943 Синара-ТМ (РСБУ, 2023)   Выручка: 1,58 млрд.руб. (-7,2%)   Чистая прибыль: 2,96 млрд.руб. (0,58 млрд.руб. в 2022 г.) $RU000A103G00 {$RU000A1035D0} $RU000A105M91

•На весь остаток куплены разные облигации. •В большинстве своем - все с ежемесячными купонами . •На полученные купоны в дальнейшем буду сразу докупать облигации . •здесь не все облигации, больше пульс не дает добавить в текст •Если не забуду - буду периодически писать про изменения ) •никому, ничего не рекомендую ) •новому общению буду всегда рада 🙂 $RU000A1075E4 $RU000A107C34 $RU000A106GC4 $RU000A106EM8 $RU000A107GJ7 $RU000A107RZ0 $RU000A106UW3 $RU000A105PP9 $RU000A105TS5 $RU000A1075S4 $RU000A106SF2 $RU000A106987

🔬 Почему я не покупаю акции МТС Погружаясь в анализ компании МТС, я обнаружил несколько аспектов, которые мешают мне решиться на покупку: 1. Дивиденды превышают прибыль: компания предоставляет дивиденды, превышающие её прибыль. Это вызывает опасения относительно устойчивости долгосрочного финансового положения. 📉 2. Отрицательные чистые активы: наличие отрицательных чистых активов представляет собой заметный сигнал о возможных финансовых трудностях. Это фактор, который я рассматриваю с осторожностью. 💸 3. Текущая цена не вдохновляет доверия: Считаю, что текущая цена акций МТС не выглядит привлекательной, что делает их приобретение менее привлекательным в данном контексте. 📊 4. Планируемый рост затрат и проблемы с поставками: планы по увеличению расходов на обновление оборудования и возможные проблемы с поставками создают дополнительные риски, которые следует учесть. 🔄 Для меня первых пунктов достаточно. Несмотря на то, что компания является дивидендным аристократом, я видел бы несоразмерные риски по сравнению с потенциальной доходностью. Да, это «дойная корова» для АФК. Я предпочел бы оставить эту возможность покупки для других инвесторов. 🤔 Даже в контексте облигаций МТС, я не убежден в их привлекательности из-за невысокой доходности. Предпочту рассмотреть альтернативные варианты с более интересным соотношением доходности и риска. 📈💼 Если рассматривать телекоммуникационный сектор в целом, то, возможно, более привлекательным вариантом для включения в портфель может быть Таттелеком, несмотря на его высокую стоимость на данный момент. Поиск баланса между потенциальной доходностью и риском остается важным аспектом в стратегии инвестирования. 📈🤝 Всех обнял. Всем хорошей торговли! $MTSS $RU000A1078S8 $RU000A1075E4 $RU000A105NA6 $RU000A1051T3 {$RU000A102VL3} $RU000A100A66 $RU000A104SU6 $RU000A101FH6 $RU000A0ZYWY5 $RU000A100HU7 $RU000A105ZP8 $RU000A104WJ1

🚀Че купил?😎 Инвест-марафон от 09.02.2024 и 16.02.2024 🏔️⛷️Впервые за 3 года я съездил в отпуск, где было мало времени на ведение блога. Поэтому на прошлой неделе выпуск марафона не состоялся, хотя активы в свой портфель я, конечно же, продолжил покупать. Сегодня кратко расскажу о своих покупках сразу за 2 прошедших недели. 📌 Итак, че купил за эти две недели? ---------------------------------------------------- АКЦИИ И ФОНДЫ АКЦИЙ: 🔥 $NVTK НОВАТЭК - 3 акции НОВАТЭК продолжает своё сползание вниз с локальных хаев, достигнутых полгода назад. Акции компании с максимумов в октябре прошлого года снизились более чем на 20%. В прошлый раз я покупал НОВАТЭК чуть подороже 5 января. Сейчас взял в свой портфель ещё 3 акции нашего "жидкогазового гиганта", доведя их количество до 16 штук. Покупать на снижении всегда приятно. Средняя получилась в районе 1240 руб. 🔩 $ENPG Эн+ Груп - 5 акций ✅EN+ сейчас торгуется с хорошим дисконтом. В случае какого-то резкого восстановления мирового спроса на алюминий, смягчения ДКП или сильного ослабления рубля, акции могут серьёзно вырасти в цене. Кроме того, бумаги Эн+ традиционно сильно недооценены к капитализации доли в Русале. ⛔️При этом нужно учитывать и риски — некомфортный уровень долговой нагрузки и отсутствие дивидендов. Хотя выплата дивов Русалом может быть намеком на начало выплат. 🌲 $SGZH Сегежа - 6 лотов Продолжаю понемногу усреднять валяющихся на дне опилочников и верю, что когда-нибудь Сегежа выкарабкается из долговой ямы, в которую она попала. Да, её сильно подкосили высокая ключевая ставка и риски допэмиссии, но такая ставка - не навсегда, а леса в России много. Как и покупателей на него. 🔹 SBMX (Фонд на индекс Мосбиржи от Сбера) - 480 паёв 👉Итого на акции и фонды акций потратил около 18К рублей. ----------------------------------------- ОБЛИГАЦИИ И ФОНДЫ ОБЛИГАЦИЙ: 🇷🇺$SU26244RMFS2 ОФЗ 26244 - 2 шт. Это свежий выпуск ОФЗ-ПД с купоном в 11.25% - самым высоким из торгующихся на рынке. Подробно рассказывал про эту облигацию здесь: https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/Sid_the_Sloth/36d47960-54a1-404f-8646-c58960c4c158/ 🇷🇺$SU29014RMFS6 ОФЗ 29014 - 4 шт. Флоатер "нового" типа с погашением в 2026 году. Покупаю его на свой ИИС в ВТБ. 🥚$RU000A1075E4 МТС 002Р-01 - 4 шт. Снова покупаю флоатер от МТС, который сейчас торгуется практически по номиналу. Ставка купона: RUONIA за 7 дней до даты купона + 1.25%. Не густо, но и не пусто. НКД недавно обнулился, поэтому я вернулся к покупкам. У МТС и так полно кредитов, пусть он и мне тоже будет должен. 🚛$RU000A107GV2 ЛК Эволюция вып. 1 - 4 шт. Продолжаю покупку бондов "Эволюции" - лизинговой компании. Размер купона - 16.75%, текущая доходность к погашению - 16.83%. Рейтинг BBB+ от "ЭкспертРА". Достойные параметры, как по мне. 🛒$RU000A105AX5 Патриот Групп вып. 1 - 4 шт. Патриот Групп владеет сетью магазинов домашней утвари и посуды «Williams Et Oliver». Рейтинг BBB от НКР. Текущая доходность к погашению -16.21%, до погашения полтора года. 🔸 SBRB (Фонд корп. облигаций от Сбера) - 750 паев. 👉Итого на облигации потратил около 28К рублей. ------------------------------------ ВАЛЮТА И МЕТАЛЛЫ: 🔹$GLDRUB_TOM Биржевое Золото - опять взял 1 грамм. Итого на драгметаллы потратил около 6К рублей. Валюту не покупал, непонятно что будет с НКЦ в ближ. месяцы. Хотя все свои валютные инструменты продолжаю удерживать. 💰Всего вложил в активы за 2 недели: 52К рублей. 🤑 Следующая закупка планируется 22.02.2024 (четверг). Как видите, продолжаю закупать облиги, в т.ч. флоатеры. Фондовый рынок хоть и прилично подрос, но технически мы по-прежнему в боковике 3000-3300. $USDRUB снова выше 92, однако я по-прежнему допускаю, что в моменте мы ещё можем потрогать уровень 85 руб. на продажах валюты ЦБ. 📌Предыдущий выпуск марафона:⬇️ https://www.tinkoff.ru/invest/social/profile/Sid_the_Sloth/ede79a20-2473-48c1-bb3e-700171a4040e/ 🔔Заходите в профиль, там ещё больше интересного! 😉 #sid #инвест_марафон #nvtk #облигации #псвп

👉 МТС ( $MTSS ). Абонент временно недоступен? Друзья, вчера в нашем закрытом канале мы выпустили подробный взгляд на МТС! Компания очень стремительно развивает свою экосистему, например недавно она приобрела более 80% доли в кикшеринге Юрент. Такая динамика развития натолкнула нас на мысль, стоит ли брать компанию до отчета за полный 2023 г, который будет представлен в марте? Полный разбор и ответ на вопрос, покупаем ли мы акции МТС сейчас вы найдете в нашем закрытом канале! Ссылка 👉 @FinDay_Insights 🔸 Теперь к разбору 🔥 МТС - ведущая компания в России и странах СНГ по предоставлению услуг мобильной и фиксированной связи, передачи данных и доступа в интернет, кабельного и спутникового ТВ-вещания, провайдер цифровых сервисов, включая финтех и медиа в рамках экосистем и мобильных приложений, поставщик ИТ-решений в области коммуникационных платформ, интернета вещей, автоматизации, мониторинга, обработки данных, облачных вычислений и информационной безопасности. 🔸 Экосистема 📍 МТС достаточно активна в направлении M&A и активно расширяет свою группу. Количество клиентов экосистемы МТС выросло на 157 тыс до 14.2 млн пользователей. В третьем квартале 2023 г. эмитент приобрел 85 % платформы Ticketscloud, сделка является крупнейшей на билетном рынке с 2018 г. Учитывая данное приобретение, к 2030 г. доля МТС на данном рынке способна превысить 30%. Из самого свежего – приобретение в январе этого года доли в сервисе аренды самокатов «Юрент», на текущий момент она составляет более 80%. По числу пользователей компания демонстрирует внушительный рост по всем направления экосистемы, включая МТС Музыку, онлайн-кинотеатр KION, сервис Строки и т.д. 📍 Активно развивается направление МТС Cloud, на текущий момент МТС входит в ТОП 5 крупнейших сетей дата-центров в России. Доходы данного направления за 9 мес 2023 г. выросли г/г более чем на 40%. 📍 Также растет направление Adtech и по росту выручки и по количеству уникальных клиентов. Эмитент не так давно запустил рекламу в Telegram Ads на внешних данных, связанных с номерами телефонов. 📍 Растет за квартал и главное направление для эмитента – услуги связи, причем и по выручке, и по количеству абонентов. 🔸 Финансы и оценка 📍 Выручка компании растет, за 9 мес 2023 г. она составила 446 млрд руб, что соответствует увеличению г/г на 12,2%. Прибыль при этом выросла на 41,8 % г/г до 38,5% млрд руб. Но что нас здесь настораживает? Дело в том, что в третьем квартале прибыль напротив упала на 27,1% относительно 3 квартала 2022 г по причине роста финансовых расходов. Помимо этого в 3 квартале 2023 г. ФАС вынес предписание и назначил штраф эмитенту и Мегафону за необоснованное повышение стоимости услуг. Также ФАС вынудил МТС отказаться от взимания платы за раздачу интернета с телефона. В теории эффект от данного решения ФАС может еще показать себя в будущих отчетах, причем уже в 4 квартале, который будет представлен в марте. 📍 Долговая нагрузка вызывает вопросы, но подробнее о ней мы поговорили в нашем закрытом канале, как и затронули тему свободного денежного потока! Ссылка 👉 @FinDay_Insights 📍 Операционная прибыль упала ввиду роста коммерческих расходов и с/с оказания услуг, так еще и почти половина от нее ушло на покрытие процентных расходов. 🔸 Итог Компания активно развивается, но финансовые показатели трудно назвать стабильными. Нашу оценку компании и ответ на вопрос, будем ли мы брать бумаги до отчета, а также взгляд на денежный поток и подробности по долговой нагрузке вы найдете тут 👉 @FinDay_Insights Welcome в наш закрытый канал 🤝 Там регулярно выходят наши полные и подробные разборы без задержек 🔥 $RU000A1078S8 $RU000A1075E4 $RU000A105NA6 $RU000A107456 $RU000A100HU7 $RU000A0ZYWY5 $RU000A104WJ1 $RU000A105ZP8 $RU000A1051U1 {$MTH4} $MTM4 $MTU4 #пульс_оцени #акции #инвестиции #прояви_себя_в_пульсе #мтс